XRPFi: Mengaktifkan jalur baru untuk kapitalisasi pasar XRP
Baru-baru ini, konsep "XRPFi" telah memicu diskusi luas di kalangan cryptocurrency. XRPFi menggabungkan XRP dan keuangan terdesentralisasi (DeFi), dianggap sebagai cara baru untuk mengaktifkan XRP, aset kripto lama, dan mendorong pengembangan XRPL dan ekosistem Ripple.
XRP sebagai salah satu aset utama di pasar kripto, saat ini memiliki kapitalisasi pasar mendekati 1344 miliar USD, hanya di belakang Bitcoin di antara cryptocurrency non-smart contract. XRP telah mendapatkan aplikasi yang stabil di bidang keuangan tradisional berkat kemampuan pembayaran lintas batas yang cepat dan biaya rendah. Namun, di bidang on-chain, XRP telah lama kekurangan dukungan smart contract, sulit untuk berintegrasi ke dalam ekosistem DeFi arus utama, dan kontradiksi ini secara bertahap menjadi fokus perhatian di industri.
Seiring dengan perbaikan lingkungan regulasi, pertumbuhan kapitalisasi pasar stablecoin Ripple RLUSD, serta perhatian terus-menerus terhadap ETF XRP, harapan investor terhadap masa depan XRP semakin meningkat. Semakin banyak institusi dan investor individu mulai memperhatikan bagaimana meningkatkan keuntungan dan efisiensi penggunaan aset XRP melalui DeFi, yang juga mendorong munculnya konsep "XRPFi".
Flare Network: Penyedia infrastruktur XRPFi
Dalam proses pengembangan XRPFi, Flare Network dianggap sebagai penyedia infrastruktur kunci. Meskipun XRP Ledger (XRPL) menunjukkan performa yang luar biasa dalam hal kecepatan dan stabilitas, ia memiliki keterbatasan bawaan dalam hal komposabilitas dan fungsi kontrak yang diperlukan oleh DeFi. Flare memberdayakan XRP secara teknis, menjadikannya jembatan inti yang menghubungkan XRPL tradisional dengan ekosistem multi-rantai DeFi.
Flare adalah blockchain L1 yang kompatibel dengan EVM, dirancang khusus untuk mewujudkan interoperabilitas multi-chain. Protokol FAssets-nya dapat memetakan aset non-kontrak pintar seperti XRP menjadi FXRP, sehingga memiliki kemampuan pemanggilan kontrak, yang memungkinkan integrasi mulus ke dalam protokol pinjaman terdesentralisasi, perdagangan, dan derivatif. Melalui mekanisme ini, pemegang XRP dapat berpartisipasi dalam staking, penambangan likuiditas, dan kegiatan pendapatan utama di blockchain.
Selain itu, Flare juga meluncurkan stablecoin USD₮0, sebagai aset asli yang diterbitkan berdasarkan standar OFT LayerZero, yang memiliki interoperabilitas asli lintas rantai. Setelah dipasangkan dengan XRP, USD₮0 tidak hanya dapat digunakan untuk membangun kolam kedalaman perdagangan dan jaminan pinjaman, tetapi juga dapat menghubungkan ekosistem USDT, memberikan "dasar modal" likuiditas tinggi untuk ekosistem XRPFi.
Data resmi menunjukkan bahwa ekosistem Flare baru-baru ini mengalami pertumbuhan yang signifikan: pada 10 Juni, TVL melampaui 157 juta USD, berkat peluncuran USD₮0, dengan jumlah pasokan USD₮0 sekitar 92,1 juta USD. Dalam jangka panjang, selama periode Februari 2024 hingga Februari 2025, TVL Flare diperkirakan tumbuh lebih dari 400% tahun ke tahun. Sementara itu, Flare juga telah mengintegrasikan beberapa alat dompet yang kompatibel dengan XRPL, yang lebih lanjut menurunkan hambatan penggunaan bagi pengguna.
Flare menggambarkan sistem XRPFi-nya sebagai "model flywheel": USD₮0 menyediakan sumber modal, FXRP mewujudkan komposabilitas kontrak, keduanya dipasangkan menghasilkan likuiditas, yang selanjutnya mendorong lebih banyak aplikasi DeFi dan skenario nyata, sehingga memberi kembali nilai ekosistem jangka panjang XRP.
Di masa depan, Flare berencana untuk membawa aset non-kontrak pintar seperti Bitcoin dan Dogecoin ke dalam platformnya, memperluas skenario aplikasi aset ini di bidang DeFi.
Doppler Finance: Membangun Matriks Pendapatan XRPFi
Sementara membangun kompatibilitas di atas Flare, Doppler Finance merancang satu set mekanisme pendapatan lengkap di sekitar XRP, bertujuan untuk mengisi kekosongan XRP dalam hal bunga dan produk keuangan. Hingga 8 Juni, platform ini menarik lebih dari 30 juta USD TVL, menjadikannya salah satu peserta penting di bidang XRPFi.
Doppler Finance menyediakan dua jenis produk pendapatan utama: pendapatan CeDeFi dan strategi DeFi on-chain. Yang pertama terutama melakukan manajemen aset melalui kustodian tingkat institusi dan operasi kuantitatif, sedangkan yang kedua mengeksplorasi skenario pendapatan on-chain termasuk pinjam meminjam, strategi stablecoin, dan staking.
Dalam model CeDeFi, pengguna menyimpan XRP ke alamat khusus, aset dijaga oleh kustodian, dan dipindahkan sesuai rencana ke platform perdagangan untuk menerapkan strategi kuantitatif, seperti arbitrase, perdagangan basis, dan lainnya. Keuntungan akan kembali ke akun pengguna setelah diselesaikan di luar rantai.
Dalam hal keuntungan di blockchain, Doppler secara aktif menghubungkan ekosistem sidechain XRPL, termasuk jaringan yang kompatibel dengan EVM dan protokol baru yang sedang berkembang. Strateginya meliputi:
Pinjaman XRP: Mendapatkan bunga atau hadiah asli dengan menyetor XRP ke dalam perjanjian pinjaman yang mematuhi audit. Peminjam menggunakan aset lain sebagai jaminan, dan platform secara otomatis mengelola proses likuidasi untuk memastikan keamanan.
Strategi Pendapatan Stablecoin: Meminjam stablecoin dengan menggunakan XRP sebagai jaminan, kemudian menerapkannya ke dalam protokol pendapatan stablecoin. Doppler menggunakan rasio LTV konservatif, menyesuaikan posisi secara dinamis untuk mencapai pendapatan dengan risiko rendah.
Staking likuiditas dan strategi leverage: Pengguna dapat melakukan staking leverage satu klik di kolam LST tertentu, terutama yang berkaitan dengan token sidechain. Mekanisme ini menyederhanakan proses operasi yang rumit melalui kontrak otomatis, meningkatkan pengalaman pengguna.
Untuk lebih mengurangi risiko, Doppler Finance sedang membangun pasar pinjaman dengan isolasi risiko, yang memungkinkan kolam aset yang berbeda beroperasi secara independen, sehingga menghindari aset yang sangat fluktuatif mempengaruhi stabilitas keseluruhan sistem. Selain kolam inti yang mencakup aset utama seperti XRP, USDC, Doppler Finance juga berencana untuk meluncurkan beberapa pasar terpisah, termasuk kolam LST yang dirancang khusus untuk pertanian hasil leverage, serta pasar terpisah yang mencakup token game.
Karena XRPFi melibatkan lintas rantai aset, kustodian, dan pelaksanaan strategi tingkat tinggi, mekanisme keamanannya menjadi bagian penting dari desain proyek. Saat ini, Doppler Finance mengadopsi mekanisme pengendalian risiko berlapis.
Dalam hal penyimpanan aset, platform ini memilih penyedia layanan terkemuka di industri dan memastikan keamanan aset melalui pengelolaan dompet dingin, verifikasi di blockchain, pemisahan kebangkrutan, dan metode lainnya. Dalam hal perdagangan kuantitatif, platform ini menerapkan model kerja sama multi-strategi dan tim, serta merancang sebagian besar operasi sebagai "struktur kontrak pinjaman", memastikan bahwa pokok dapat dikembalikan dalam kondisi non-ekstrem.
Selain itu, semua pihak yang berkolaborasi harus melalui due diligence yang ketat, termasuk penilaian terhadap kinerja historis, stabilitas strategi, ukuran AUM, dan risiko keuangan, untuk menyaring lembaga yang memenuhi syarat untuk berpartisipasi.
Prospek dan Tantangan XRPFi
Seiring dengan meningkatnya persaingan di ekosistem DeFi Ethereum, pasar mulai mengalihkan perhatian ke aset dengan kapitalisasi pasar tinggi yang belum sepenuhnya diaktifkan. Munculnya XRPFi mengisi kekosongan "kapitalisasi pasar tinggi, penggunaan rantai rendah" yang telah lama ada pada XRP. Melalui teknologi seperti protokol FAssets di jaringan Flare, XRP yang awalnya kekurangan kemampuan kontrak pintar kini dapat memasuki ekosistem DeFi. Doppler Finance sedang membangun serangkaian mekanisme pendapatan berkelanjutan termasuk pendapatan CeDeFi, staking likuid, dan lainnya, yang tidak hanya memiliki jalur aplikasi praktis, tetapi juga menginvestasikan sumber daya untuk meningkatkan keamanan dan pengalaman pengguna.
Secara logis, perkembangan XRPFi merespons kebutuhan mendesak yang dihasilkan dari pengaktifan XRP dan perkembangan ekosistem Ripple. Namun perlu dicatat bahwa ekosistem XRPFi saat ini masih berada pada tahap awal. Rute produk Flare dan Doppler agak jelas, tetapi ukuran pengguna secara keseluruhan, kedalaman likuiditas, dan kematangan protokol masih perlu diverifikasi. Bagaimana aset kripto tradisional XRP dapat terintegrasi ke dalam narasi DeFi yang baru, prospek ini masih perlu diuji oleh waktu.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
15 Suka
Hadiah
15
5
Posting ulang
Bagikan
Komentar
0/400
ForkMonger
· 08-13 22:03
hmm ripple mencoba untuk tetap relevan... hanya protokol terpusat lainnya yang berpura-pura menjadi defi smh
Lihat AsliBalas0
RunWhenCut
· 08-11 11:17
Koin lama To da moon selalu terlambat satu langkah.
Lihat AsliBalas0
OnchainDetectiveBing
· 08-11 11:16
Apapun itu on-chain atau off-chain, yang penting adalah naik.
Lihat AsliBalas0
LiquidityWizard
· 08-11 11:13
secara teoritis, mcap xrp sebesar 134 miliar sangat tidak dimanfaatkan tanpa defi... koefisien korelasi menunjukkan 47% nilai terjebak
Kebangkitan XRPFi: Flare dan Doppler memimpin XRP memasuki ekosistem Keuangan Desentralisasi
XRPFi: Mengaktifkan jalur baru untuk kapitalisasi pasar XRP
Baru-baru ini, konsep "XRPFi" telah memicu diskusi luas di kalangan cryptocurrency. XRPFi menggabungkan XRP dan keuangan terdesentralisasi (DeFi), dianggap sebagai cara baru untuk mengaktifkan XRP, aset kripto lama, dan mendorong pengembangan XRPL dan ekosistem Ripple.
XRP sebagai salah satu aset utama di pasar kripto, saat ini memiliki kapitalisasi pasar mendekati 1344 miliar USD, hanya di belakang Bitcoin di antara cryptocurrency non-smart contract. XRP telah mendapatkan aplikasi yang stabil di bidang keuangan tradisional berkat kemampuan pembayaran lintas batas yang cepat dan biaya rendah. Namun, di bidang on-chain, XRP telah lama kekurangan dukungan smart contract, sulit untuk berintegrasi ke dalam ekosistem DeFi arus utama, dan kontradiksi ini secara bertahap menjadi fokus perhatian di industri.
Seiring dengan perbaikan lingkungan regulasi, pertumbuhan kapitalisasi pasar stablecoin Ripple RLUSD, serta perhatian terus-menerus terhadap ETF XRP, harapan investor terhadap masa depan XRP semakin meningkat. Semakin banyak institusi dan investor individu mulai memperhatikan bagaimana meningkatkan keuntungan dan efisiensi penggunaan aset XRP melalui DeFi, yang juga mendorong munculnya konsep "XRPFi".
Flare Network: Penyedia infrastruktur XRPFi
Dalam proses pengembangan XRPFi, Flare Network dianggap sebagai penyedia infrastruktur kunci. Meskipun XRP Ledger (XRPL) menunjukkan performa yang luar biasa dalam hal kecepatan dan stabilitas, ia memiliki keterbatasan bawaan dalam hal komposabilitas dan fungsi kontrak yang diperlukan oleh DeFi. Flare memberdayakan XRP secara teknis, menjadikannya jembatan inti yang menghubungkan XRPL tradisional dengan ekosistem multi-rantai DeFi.
Flare adalah blockchain L1 yang kompatibel dengan EVM, dirancang khusus untuk mewujudkan interoperabilitas multi-chain. Protokol FAssets-nya dapat memetakan aset non-kontrak pintar seperti XRP menjadi FXRP, sehingga memiliki kemampuan pemanggilan kontrak, yang memungkinkan integrasi mulus ke dalam protokol pinjaman terdesentralisasi, perdagangan, dan derivatif. Melalui mekanisme ini, pemegang XRP dapat berpartisipasi dalam staking, penambangan likuiditas, dan kegiatan pendapatan utama di blockchain.
Selain itu, Flare juga meluncurkan stablecoin USD₮0, sebagai aset asli yang diterbitkan berdasarkan standar OFT LayerZero, yang memiliki interoperabilitas asli lintas rantai. Setelah dipasangkan dengan XRP, USD₮0 tidak hanya dapat digunakan untuk membangun kolam kedalaman perdagangan dan jaminan pinjaman, tetapi juga dapat menghubungkan ekosistem USDT, memberikan "dasar modal" likuiditas tinggi untuk ekosistem XRPFi.
Data resmi menunjukkan bahwa ekosistem Flare baru-baru ini mengalami pertumbuhan yang signifikan: pada 10 Juni, TVL melampaui 157 juta USD, berkat peluncuran USD₮0, dengan jumlah pasokan USD₮0 sekitar 92,1 juta USD. Dalam jangka panjang, selama periode Februari 2024 hingga Februari 2025, TVL Flare diperkirakan tumbuh lebih dari 400% tahun ke tahun. Sementara itu, Flare juga telah mengintegrasikan beberapa alat dompet yang kompatibel dengan XRPL, yang lebih lanjut menurunkan hambatan penggunaan bagi pengguna.
Flare menggambarkan sistem XRPFi-nya sebagai "model flywheel": USD₮0 menyediakan sumber modal, FXRP mewujudkan komposabilitas kontrak, keduanya dipasangkan menghasilkan likuiditas, yang selanjutnya mendorong lebih banyak aplikasi DeFi dan skenario nyata, sehingga memberi kembali nilai ekosistem jangka panjang XRP.
Di masa depan, Flare berencana untuk membawa aset non-kontrak pintar seperti Bitcoin dan Dogecoin ke dalam platformnya, memperluas skenario aplikasi aset ini di bidang DeFi.
Doppler Finance: Membangun Matriks Pendapatan XRPFi
Sementara membangun kompatibilitas di atas Flare, Doppler Finance merancang satu set mekanisme pendapatan lengkap di sekitar XRP, bertujuan untuk mengisi kekosongan XRP dalam hal bunga dan produk keuangan. Hingga 8 Juni, platform ini menarik lebih dari 30 juta USD TVL, menjadikannya salah satu peserta penting di bidang XRPFi.
Doppler Finance menyediakan dua jenis produk pendapatan utama: pendapatan CeDeFi dan strategi DeFi on-chain. Yang pertama terutama melakukan manajemen aset melalui kustodian tingkat institusi dan operasi kuantitatif, sedangkan yang kedua mengeksplorasi skenario pendapatan on-chain termasuk pinjam meminjam, strategi stablecoin, dan staking.
Dalam model CeDeFi, pengguna menyimpan XRP ke alamat khusus, aset dijaga oleh kustodian, dan dipindahkan sesuai rencana ke platform perdagangan untuk menerapkan strategi kuantitatif, seperti arbitrase, perdagangan basis, dan lainnya. Keuntungan akan kembali ke akun pengguna setelah diselesaikan di luar rantai.
Dalam hal keuntungan di blockchain, Doppler secara aktif menghubungkan ekosistem sidechain XRPL, termasuk jaringan yang kompatibel dengan EVM dan protokol baru yang sedang berkembang. Strateginya meliputi:
Pinjaman XRP: Mendapatkan bunga atau hadiah asli dengan menyetor XRP ke dalam perjanjian pinjaman yang mematuhi audit. Peminjam menggunakan aset lain sebagai jaminan, dan platform secara otomatis mengelola proses likuidasi untuk memastikan keamanan.
Strategi Pendapatan Stablecoin: Meminjam stablecoin dengan menggunakan XRP sebagai jaminan, kemudian menerapkannya ke dalam protokol pendapatan stablecoin. Doppler menggunakan rasio LTV konservatif, menyesuaikan posisi secara dinamis untuk mencapai pendapatan dengan risiko rendah.
Staking likuiditas dan strategi leverage: Pengguna dapat melakukan staking leverage satu klik di kolam LST tertentu, terutama yang berkaitan dengan token sidechain. Mekanisme ini menyederhanakan proses operasi yang rumit melalui kontrak otomatis, meningkatkan pengalaman pengguna.
Untuk lebih mengurangi risiko, Doppler Finance sedang membangun pasar pinjaman dengan isolasi risiko, yang memungkinkan kolam aset yang berbeda beroperasi secara independen, sehingga menghindari aset yang sangat fluktuatif mempengaruhi stabilitas keseluruhan sistem. Selain kolam inti yang mencakup aset utama seperti XRP, USDC, Doppler Finance juga berencana untuk meluncurkan beberapa pasar terpisah, termasuk kolam LST yang dirancang khusus untuk pertanian hasil leverage, serta pasar terpisah yang mencakup token game.
Karena XRPFi melibatkan lintas rantai aset, kustodian, dan pelaksanaan strategi tingkat tinggi, mekanisme keamanannya menjadi bagian penting dari desain proyek. Saat ini, Doppler Finance mengadopsi mekanisme pengendalian risiko berlapis.
Dalam hal penyimpanan aset, platform ini memilih penyedia layanan terkemuka di industri dan memastikan keamanan aset melalui pengelolaan dompet dingin, verifikasi di blockchain, pemisahan kebangkrutan, dan metode lainnya. Dalam hal perdagangan kuantitatif, platform ini menerapkan model kerja sama multi-strategi dan tim, serta merancang sebagian besar operasi sebagai "struktur kontrak pinjaman", memastikan bahwa pokok dapat dikembalikan dalam kondisi non-ekstrem.
Selain itu, semua pihak yang berkolaborasi harus melalui due diligence yang ketat, termasuk penilaian terhadap kinerja historis, stabilitas strategi, ukuran AUM, dan risiko keuangan, untuk menyaring lembaga yang memenuhi syarat untuk berpartisipasi.
Prospek dan Tantangan XRPFi
Seiring dengan meningkatnya persaingan di ekosistem DeFi Ethereum, pasar mulai mengalihkan perhatian ke aset dengan kapitalisasi pasar tinggi yang belum sepenuhnya diaktifkan. Munculnya XRPFi mengisi kekosongan "kapitalisasi pasar tinggi, penggunaan rantai rendah" yang telah lama ada pada XRP. Melalui teknologi seperti protokol FAssets di jaringan Flare, XRP yang awalnya kekurangan kemampuan kontrak pintar kini dapat memasuki ekosistem DeFi. Doppler Finance sedang membangun serangkaian mekanisme pendapatan berkelanjutan termasuk pendapatan CeDeFi, staking likuid, dan lainnya, yang tidak hanya memiliki jalur aplikasi praktis, tetapi juga menginvestasikan sumber daya untuk meningkatkan keamanan dan pengalaman pengguna.
Secara logis, perkembangan XRPFi merespons kebutuhan mendesak yang dihasilkan dari pengaktifan XRP dan perkembangan ekosistem Ripple. Namun perlu dicatat bahwa ekosistem XRPFi saat ini masih berada pada tahap awal. Rute produk Flare dan Doppler agak jelas, tetapi ukuran pengguna secara keseluruhan, kedalaman likuiditas, dan kematangan protokol masih perlu diverifikasi. Bagaimana aset kripto tradisional XRP dapat terintegrasi ke dalam narasi DeFi yang baru, prospek ini masih perlu diuji oleh waktu.