Escolha a estratégia de investimento e negociação que mais se adequa a você

O investimento e a negociação são habilidades que requerem aprendizado e prática a longo prazo. Para desenvolver uma estratégia de investimento adequada, é necessário analisar primeiro a partir de duas perspectivas: a pessoal e a do mercado.

Do ponto de vista pessoal, é necessário considerar os seguintes aspectos:

1. O total de ativos disponíveis para investimento, assegurando que não esteja sujeito a restrições de empréstimos ou liquidez.
2. Objetivos de investimento e taxa de retorno esperada
3. Capacidade de risco, incluindo a maior perda e amplitude de flutuação aceitáveis.
4. Prazo de investimento
5. Arranjos de liquidez de fundos pessoais

Do ponto de vista do mercado, as principais atenções estão em dois pontos:

1. A fase do ciclo de mercado corresponde ao prazo de investimento pessoal?
2. Controle de posição, evite a dispersão excessiva, deve ter clareza sobre a exposição ao risco

Para vencer o Bitcoin, depende principalmente de dois aspectos: escolher o momento certo e escolher a moeda certa.

Na escolha de moedas, pode-se prestar atenção a moedas de baixa capitalização com alto potencial de crescimento além do Bitcoin. Ao selecionar moedas, pode-se considerar os seguintes indicadores:

1. Indicadores de crescimento: como TVL, número de endereços de detentores, volume de transações, etc.
2. Avaliação relativa: combinar indicadores de crescimento com a capitalização de mercado em circulação, semelhante ao indicador PEG de ações.
3. Relação de oferta e procura: fatores como halving, staking, entre outros.
4. Análise de receitas e lucros do projeto
5. Análise da Opinião Pública

Uma maneira de cultivar a habilidade de escolha de moedas é acompanhar a longo prazo as variações da taxa de câmbio de pequenas moedas em relação ao Bitcoin, identificando ativos de qualidade que possam superar o Bitcoin tanto em alta quanto em baixa.

Na temporização do Bitcoin, pode-se considerar comprar perto da média móvel de 200 semanas e vender periodicamente cerca de 12 a 18 meses após a redução pela metade, assim é possível obter a maior parte dos ganhos do mercado. Vender periodicamente, embora simples, muitas vezes resulta em bons resultados.

Ao avaliar os pontos de venda, pode-se considerar os seguintes aspectos:

1. Análise quantitativa: focar na mudança da taxa de crescimento, a desaceleração da taxa de crescimento pode estar próxima do pico
2. Teoria da Reflexividade: O feedback positivo do mercado pode atingir o pico quando não é sustentável.
3. Análise qualitativa: Os fatores que levaram a alta do mercado mudaram?

Compreender as forças motrizes do mercado também é importante. Pode-se explicar com a "teoria da crosta":

• Núcleo( do centro da Terra): O sentimento de mercado é o principal motor.
• Manto: fundamentos do projeto, desempenho de preços, eventos de curto prazo, etc.
• Superfície: o grau de prosperidade do mercado que se manifesta finalmente

Para avaliar o sentimento do mercado, pode-se prestar atenção ao fluxo de fundos dos ETFs, às variações de preço fora do período de negociação, ao volume de posições, ao prémio dos contratos perpétuos e a outros indicadores.

Para continuar a descobrir novos alpha, pode:

1. Proativamente entender novas coisas, ter coragem para experimentar
2. Alargar horizontes, pensar de forma interdisciplinar
3. Mantenha a curiosidade, investigue os fatores por trás das mudanças de preços.

Os traders devem constantemente melhorar a si mesmos, recomendando a leitura de clássicos como "Memórias de um Especulador" e "Alquimia Financeira". Aprender continuamente e praticar deliberadamente, encontrar uma estratégia de negociação que se adapte a si mesmo e desfrutar do processo de crescimento, isso é mais motivador do que simplesmente buscar retornos financeiros.