メメコイン 投資戦略分析

なぜ Memecoins を選ぶのか?

メームコインは Layer 1 (L1) 資産に対して高いベータ値を持っており、これはそれらを選択する主な理由です。特定のメームコインに少量の配置を行うことで、実際にレバレッジをかけることなく、L1 資産に対するレバレッジ効果を得ることができ、同時に清算リスクを回避することができます。

私たちが注目しているシグナルは、30日ベータが90日ローリングベータを超えたときです。このような状況が発生すると、特定のメメコインの平均30日および60日のリターン率は3桁のパーセンテージに達する可能性があります。

リスク嗜好の変化はしばしば迅速であり、memecoinsは短期間で市場を大きく上回る可能性があります。これは、正しい転換点での購入の重要性を強調しています。

メメコインの爆発は通常、その対応するL1資産が1週間以内に5％以上上昇するのと同時に発生します。この場合、メメコインの平均リターンは数十％、さらには数百％に達する可能性があります。

注意が必要なのは、L1資産のパフォーマンスがmemecoinsの優れたパフォーマンスを保証するものではないということです。場合によっては、L1資産が上昇しても、memecoinsが下落する可能性があります。

ミームコインは通常、それに対応するL1資産に関連しています。しかし、ミームコインが好調な時期には、この関連性がしばしば弱まります。

ポイント

• メメコインはL1資産に対して高いベータを持ち、絶対的なリターンの観点から見ると、ベータはさらに高い。
• memecoins は L1 資産へのレバレッジベットと見なすことができますが、レバレッジによる清算リスクを負う必要はありません。
• この関係は特定のメモコインだけでなく、他の「ブルーチップ」メモコインとそれらのL1資産との関係にも適用されます。

チェーン上データ分析

memecoinがそのL1ペアに対してどのように機能しているかを理解することに加えて、私たちはチェーン上のデータを用いて定量分析を行い、ホルダー基盤の相対的な質と信念を理解しています。以下はいくつかの重要な指標です:

1. トークン保有者の増加 (90 日)
2. 保有銘柄の中央値と平均保有銘柄の比較
3. $1000 を超える保有者の割合
4. $100k を超える保有者の割合
5. ジャイアントクジラ保持率
6. ジャイアントクジラ: DEX の純流入/流出

これらの指標は、トークンの人気、ホルダーの信念、そして大口保有者の行動を理解するのに役立ちます。

その他の要因

オンチェーンデータに加えて、私たちは以下にも注目しています:

• 取引流動性
• 50%以上の調整を経験したメメコイン
• 未決済の契約量 (は、主要な取引プラットフォームで取引されているToken)に対してです。

コミュニティ/信仰

コミュニティと信仰は、メメコイン投資において重要な役割を果たします。私たちは探しています:

• 共感を呼ぶ良いストーリーとコミュニティスローガン
• 強い信念とコミュニティへの帰属感の兆候
• リーダーシップと調整力
• 文化の兆しを埋め込む
• 様々なソーシャルメディアプラットフォームを通じたプロモーション

公正価値評価

公正価値を評価する方法には次のものが含まれます:

1. 実現価値と市場価値(MVRV)の比率 2.運動エネルギー指標:
   • 相対力指数 (RSI) -MA
2. Google検索トレンドとその他のソーシャル感情指標

流動性サイクル/マクロ要因

メメコインはリスクスペクトルの最も遠い端にあり、高度に流動性の条件に依存しています。有利な流動性/経済環境と "リスク嗜好" の感情および "動物精神" の回帰が、メメコインの配分において重要です。

投資フレームワークの要約

• ミームコインの高ベータ特性を理解する
• チェーン上のデータを使用して強力な「ファンダメンタル」を持つメメコインを識別する
• MVRVを利用して"公正な価値"を測定する
• 買い時をつかむ (転換点/マクロ/モメンタム)
• 売却タイミングの確定 (モメンタム/RSI)

このフレームワークは絶対的な保証はできませんが、投資家がメメコイン市場でより良い意思決定を行うのに役立ちます。ただし、超過リターンは常に高いリスクを伴うことを忘れないでください。